一九四九年一月十日北平解放前夕。白纸坊警署小警察徐天追捕一个贩卖大烟膏的男子，两人一路如猫捉老鼠般追过好几条胡同。好几次徐天差点得手，结果都被烟贩子侥幸逃脱。最终徐天在处茶楼追上烟贩，烟贩却拿出手枪威胁徐天。徐天毫不畏俱。
铁林正在胭脂胡同找相好的顾小宝，妻子关宝慧找了过来。铁林吓得躲进衣柜。徐天正好追捕烟贩过来，关宝慧以为徐天是来给铁林通风报信，因为徐天跟铁林还有金海三人是好兄弟好哥们。徐天澄清自己不是来找铁林，而是追捕犯人追到此处。
徐天单挑罩神
徐天顺着烟贩留下的血迹推开一间民宅，屋里十好几个军人模样打扮的汉子。徐天面无俱色地走进来，屋当中正坐着头目罩神。徐天正气凛然地说，无论哪朝哪代，贩烟土都是犯法的。罩神当即杀了烟贩，徐天还是不肯罢休。很快罩神跟徐天纠缠在一起，两人大打出手。
铁林听到枪声从顾小宝的房间冲出来找到徐天，此时徐天差点被罩神掐死。铁林拿出自己国民政府保密局的身份从罩神手里救下徐天。罩神不服气地说，以后四九城的兄弟都会与徐天为敌。徐天觉得自己没错，他觉得自己尽了警察的职责。
徐天约会贾小朵
徐天忙完后第一时间就去找相好的姑娘贾小朵。贾小朵看到徐天眉眼都笑开了花。贾小朵依偎在徐天怀里谈到现在的形势，他们不知道解放军什么时候打到北平来，只知道解放军的飞机整天在北平的天空盘旋。徐天说他们一起插香结拜的三个兄弟准备一起去南方，贾小朵却不想离开从小生活在这里的这片热土。徐天担忧地说，铁林保密局的身份跟共产党解放军就是死对头，不走不行。
金海下班回来，看到家里围墙上赫然一个大洞。这是徐天白天抓捕烟贩时，烟贩扔出的手雷炸坏的。金海一时找不到瓦匠只得自己动手修补围墙。晚上贾小朵和徐天回来，金海问徐天筹备盘缠准备南下的事。贾小朵在一旁插话说，徐天不走，因为自己不想走。
金海看了看一脸为难之色的徐天后不客气地说，贾小朵现在还不是徐天媳妇，以后会不会换人也难说。因为自己的妹妹大缨子就是铁林的前妻。贾小朵被怼得愤然走开。
金海出面罩神向徐天道歉
金海担忧徐天，称他为了白天的事得罪罩神，现在四九城的好多人都想要徐天的命，他必须把这事处理好了再走。徐天却欲言又止地说自己不想离开。说话间罩神带了十几个兄弟过来，金海让罩神给徐天道个歉。罩神一脸桀骜，他说自己是看在金海的面子。罩神矮下身子给徐天道歉，徐天突然抡起小桌子砸晕了罩神。金海黑了脸色。
徐天扶着昏迷的罩神走出房间，罩神守在屋外的兄弟们无不磨刀霍霍。徐天面不改色地将罩神扶上黄包车拉着他离开。
贾小朵的母亲刀美兰不赞同她跟徐天在一起。刀美兰称，徐天抓了自己的哥哥刀八青，现在刀八青还被关在牢里。贾小朵却认为警察抓坏人只是职责所在。刀美兰怒了，她怒斥贾小朵只能在自己和徐天之间选一人。贾小朵心情沮丧地走出屋。
贾小朵身着小红袄走在胡同里，身后一个男子不紧不慢地尾随着她。贾小朵越走越怕。